中國保監(jiān)會近日發(fā)布《保險公司薪酬管理規(guī)范指引（試行）》（以下簡稱《指引》），保監(jiān)保監(jiān)會有關(guān)負(fù)責(zé)人就《指引》回答了記者提問。司薪

問：保監(jiān)會為什么制定《指引》？

答：長期以來，酬管薪酬都由金融機構(gòu)按照市場化原則自主決定，理規(guī)監(jiān)管機構(gòu)很少過問，引答但這一觀念近年來發(fā)生了很大改變。保監(jiān)2008年國際金融危機發(fā)生后，司薪不當(dāng)?shù)某旯苄匠曛贫却偈菇鹑跈C構(gòu)過度冒險被認(rèn)為是引發(fā)金融危機的主要原因之一。隨后啟動的理規(guī)國際金融監(jiān)管改革，將原本認(rèn)為監(jiān)管機構(gòu)不宜介入的引答薪酬問題納入監(jiān)管范疇，相關(guān)組織陸續(xù)出臺一系列改革措施。保監(jiān)如金融穩(wěn)定理事會（FSB）發(fā)布《穩(wěn)健薪酬做法原則》、司薪《穩(wěn)健薪酬做法原則的酬管執(zhí)行標(biāo)準(zhǔn)》，巴塞爾銀行業(yè)監(jiān)管委員會發(fā)布的理規(guī)《穩(wěn)健薪酬做法原則和實施標(biāo)準(zhǔn)評估方法》、《將薪酬制度與風(fēng)險、引答業(yè)績掛鉤的方法》等。截至目前，歐美一些國家已相繼制定了法規(guī)指引或直接運用上述文件對本國金融機構(gòu)實施薪酬監(jiān)管，加強薪酬監(jiān)管已成為各國金融監(jiān)管機構(gòu)的一致行動。從國內(nèi)看，財政部、人力資源和社會保障部等相關(guān)部委分別從不同角度制定了一系列管理制度，加強對金融機構(gòu)高管人員的薪酬管理。我國有關(guān)金融監(jiān)管機構(gòu)也發(fā)布了類似監(jiān)管制度。

保監(jiān)會歷來對推動保險公司建立規(guī)范合理的薪酬考核機制非常重視，出臺過一些措施，也對部分保險公司的薪酬狀況進行過檢查，但總的來說，缺乏統(tǒng)一和必要的薪酬監(jiān)管制度規(guī)范。《指引》的發(fā)布，順應(yīng)了國內(nèi)外金融機構(gòu)監(jiān)管的趨勢，旨在探索建立符合我國國情和行業(yè)實際的保險公司薪酬監(jiān)管機制。《指引》的發(fā)布實施，主要想達到以下目的：一是引導(dǎo)公司建立以績效為導(dǎo)向的有效激勵機制，推動保險公司治理從“形似”向“神至”的轉(zhuǎn)變。二是使保險公司建立科學(xué)合理的績效考核指標(biāo)和嚴(yán)謹(jǐn)規(guī)范的考核流程，強化風(fēng)險和合規(guī)在薪酬中的影響，引導(dǎo)保險公司建立以風(fēng)險為導(dǎo)向的企業(yè)文化，轉(zhuǎn)變增長方式，促進穩(wěn)健經(jīng)營。三是規(guī)范公司薪酬管理，防止出現(xiàn)風(fēng)險事件，改善行業(yè)形象，同時提升監(jiān)管的規(guī)范化水平，防止監(jiān)管措施濫用。

問：《指引》的出臺是否意味著監(jiān)管部門對保險公司“限薪”？

答：《指引》基于保險監(jiān)管部門的職責(zé)定位，從風(fēng)險監(jiān)管的目的出發(fā)，將保險公司的薪酬管理行為納入公司治理監(jiān)管框架來進行規(guī)范。指導(dǎo)思想是符合中國國情，解決保險業(yè)的實際問題，并和其他部委的制度銜接。在內(nèi)容方面，《指引》不直接干預(yù)保險公司薪酬水平，但要求保險公司根據(jù)財務(wù)狀況、經(jīng)營結(jié)果、風(fēng)險控制等因素合理確定薪酬，同時規(guī)定保險公司不得脫離國情、行業(yè)發(fā)展階段和公司實際發(fā)放過高薪酬。對高管人員薪酬過高的公司，監(jiān)管機構(gòu)可以以適當(dāng)方式進行風(fēng)險提示。《指引》的重點放在薪酬管理的規(guī)范性和薪酬指標(biāo)的科學(xué)性及其對風(fēng)險合規(guī)管理的影響方面。監(jiān)管的對象主要是針對高管人員和關(guān)鍵崗位人員，對普通職工只是原則要求。

問：《指引》規(guī)定的薪酬包括哪些部分？如何構(gòu)成？

答：根據(jù)國內(nèi)外實踐，《指引》統(tǒng)一將保險公司薪酬分為基本薪酬、績效薪酬、福利性收入和津補貼、中長期激勵四個部分。對于中長期激勵，《指引》明確待相關(guān)部委出臺政策后，保監(jiān)會再根據(jù)政策制定保險業(yè)的實施細(xì)則。

薪酬結(jié)構(gòu)的核心在于基本薪酬和績效薪酬的構(gòu)成比例，基本薪酬占比過高，則激勵不足，績效薪酬比重過大，又容易誘發(fā)經(jīng)營冒險行為。《指引》參考財政部、銀監(jiān)會等部委和FSB的相關(guān)制度，結(jié)合保險業(yè)實際，規(guī)定保險公司高管人員目標(biāo)績效薪酬不得低于基本薪酬，績效薪酬不得超過基本薪酬的3倍，即績效薪酬控制在基本薪酬的1－3倍之間。《指引》中所指的績效是一個全面的概念，包含了風(fēng)險調(diào)整的因素，不單指利潤和保費規(guī)模等。

對于福利性收入和津補貼部分，目前行業(yè)內(nèi)的福利體系包括津補貼、法定福利和補充福利。國家政策對于法定福利和補充福利已有相關(guān)上限規(guī)定，對于津補貼則沒有。從行業(yè)實踐來看，高管人員現(xiàn)金福利和津補貼一般位于基本薪酬的2%－5%之間。因此，《指引》除了要求福利性收入和津補貼參照國家有關(guān)規(guī)定和行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)執(zhí)行外，還規(guī)定保險公司每年支付給高管人員的現(xiàn)金福利和津補貼不得超過基本薪酬的10%，既給了公司足夠的管理空間，也防止公司通過福利和津補貼的方式違規(guī)發(fā)放薪酬。

問：《指引》為什么要求延期支付薪酬，如何操作？

答：金融風(fēng)險一般具有滯后性，一些過度冒險行為短期內(nèi)會為公司創(chuàng)造可觀的盈利，而風(fēng)險往往要在后續(xù)幾年甚至更長時間才能暴露出來。因此，相關(guān)國際準(zhǔn)則把延期支付作為薪酬管理中一項重要的風(fēng)險控制手段。《指引》關(guān)于延期支付的規(guī)定主要體現(xiàn)在以下四個方面：一是對象定為保險公司高管人員和關(guān)鍵崗位人員。二是將延期支付期下限定為3年。三是延期支付比例不低于40%，董事長和總經(jīng)理則不低于50%。四是如發(fā)生績效薪酬延期支付制度規(guī)定情形的風(fēng)險及損失的，保險公司應(yīng)當(dāng)停發(fā)職責(zé)范圍內(nèi)高管人員未支付的績效薪酬。

問：《指引》對保險公司的績效考核做了哪些規(guī)定？

答：績效考核指標(biāo)的科學(xué)性是評價薪酬管理制度的重要因素。不同發(fā)展階段、不同戰(zhàn)略的公司，關(guān)注和偏重的考核指標(biāo)不同，不同職級、不同崗位的工作人員，其考核的指標(biāo)也有差異。《指引》明確區(qū)分考核指標(biāo)和業(yè)績目標(biāo)、總體指標(biāo)和崗位指標(biāo)，同時對考核指標(biāo)設(shè)計提出了明確要求。

將風(fēng)險納入考核指標(biāo)是穩(wěn)健薪酬的基本要求。我們采用了目前已基本定型的分類監(jiān)管指標(biāo)體系。該指標(biāo)體系將保險公司風(fēng)險指標(biāo)分為償付能力風(fēng)險、公司治理風(fēng)險、內(nèi)控風(fēng)險、合規(guī)風(fēng)險、資金運用風(fēng)險、業(yè)務(wù)經(jīng)營風(fēng)險和財務(wù)風(fēng)險等七大類，各類指標(biāo)構(gòu)成、口徑和標(biāo)準(zhǔn)比較明確，報送和生成機制也已成熟，具備較強的操作性和針對性。

問：風(fēng)險合規(guī)指標(biāo)如何影響高管人員的薪酬？

答：據(jù)我們了解，公司在實際操作中，如何使用風(fēng)險合規(guī)指標(biāo)調(diào)整具體崗位高管的薪酬有兩種處理方式。一種是將風(fēng)險合規(guī)指標(biāo)作為績效考核指標(biāo)的構(gòu)成部分，占一定的比例。另一種是將風(fēng)險合規(guī)指標(biāo)作為調(diào)節(jié)性指標(biāo)，對績效考核結(jié)果產(chǎn)生影響（有的公司甚至采取合規(guī)出問題就一票否決的方式）。從實際效果來看，第二種方式的效果更為明顯。《指引》明確要求風(fēng)險合規(guī)指標(biāo)應(yīng)當(dāng)與績效考核結(jié)果顯著相關(guān)，以強調(diào)風(fēng)險合規(guī)的重要性，但沒有對風(fēng)險合規(guī)指標(biāo)比重做硬性的量化規(guī)定，具體采取哪種方式由公司自行決定。

問：保險公司如何根據(jù)風(fēng)險水平調(diào)整薪酬？

答：風(fēng)險水平不同，所對應(yīng)的薪酬結(jié)果也應(yīng)當(dāng)有所不同。為促進公司薪酬水平與風(fēng)險狀況相協(xié)調(diào)，《指引》按照國際準(zhǔn)則要求并借鑒其它金融監(jiān)管機構(gòu)的做法，以分類監(jiān)管結(jié)果作為風(fēng)險調(diào)整的重要基準(zhǔn)。《指引》規(guī)定，保險公司高管人員薪酬應(yīng)當(dāng)根據(jù)保監(jiān)會分類監(jiān)管確定的風(fēng)險類別進行調(diào)整。分類監(jiān)管確定為C類的公司，高管人員當(dāng)年平均基本薪酬加績效薪酬不得高于上年度水平。分類監(jiān)管確定為D類的公司，高管人員當(dāng)年平均基本薪酬加績效薪酬在上一年度基礎(chǔ)上下浮，下浮幅度不得低于5%。其中，董事長和總經(jīng)理的下浮幅度應(yīng)明顯高于平均值。分類監(jiān)管被確定為A、B類的公司，可以自行根據(jù)分類監(jiān)管部分指標(biāo)評價結(jié)果對相應(yīng)崗位的高管人員薪酬進行調(diào)整。

問：保監(jiān)會如何對保險公司薪酬實施監(jiān)管？

答：保監(jiān)會主要從兩方面對保險公司薪酬管理實施監(jiān)管：一是薪酬管理程序的完備性、規(guī)范性及其執(zhí)行情況。二是績效考核指標(biāo)設(shè)計和績效目標(biāo)設(shè)定對公司風(fēng)險、合規(guī)管理的影響。具體監(jiān)管措施包括要求保險公司每年定期提交《薪酬管理報告》，對存在風(fēng)險或問題的保險公司采取監(jiān)管談話、現(xiàn)場檢查、風(fēng)險提示、向股東大會或董事會反饋監(jiān)管意見、要求公開披露、行政處罰等。